過去一週,比特幣、以太坊期貨成交均環比減少兩成。比特幣期權交易量也連續四周下降,過去一週交易量不足 10 億美元,環比減少逾 10%,Bit.com 的交易量佔比達到 8%。

一週市場動態

  • OKEx 上線 OMG/LEND/WAVES/BAT 槓桿交易、餘幣寶及 USDT 永續合約。
  • 火幣上線 LEND、DOT、BAT、QTUM 和 CRV 永續合約。
  • 幣安合約交易平臺推出 DeFi 綜合指數永續合約。
  • FTX 上線 Uniswap 指數合約、Zcash 季度及永續合約。
  • dYdX 上線 LINK 永續合約。

期貨市場

極端行情爆倉概況

8 月 25 日晚(本週二)比特幣暴跌逾 700 美元,從 11800 美元附近一度逼近 11100 美元,當日爆倉金額達 1.09 億美元。週三,比特幣震盪反彈至 11400 美元附近,當日爆倉近 2 億美元。

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落BitMEX、幣安、Bybit、火幣和 OKEx 五家交易所的比特幣期貨爆倉數據統計,來源:幣 Coin

交易量

比特幣期貨的統計範圍包括 BitMEX、幣安、Bitfinex、Bakkt、Bybit、CME、Deribit、FTX、火幣 和 OKEx。以太坊期貨的統計範圍包括 BitMEX、幣安、Bitfinex、Bybit、Deribit、FTX、火幣 和 OKEx。

比特幣期貨交易量在較 7 月 24 日至 30 日當週創下峯值(1276 億美元)後連續四周下降,過去一週急劇下降至爲 747 億美元,相比於前一週環比減少超 22%

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落比特幣期貨合約日交易量,來源:Skew

以太坊一週交易量也環比減少近 20% 至 300 億美元附近

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落以太坊期貨合約日交易量,數據來源:Skew

未平倉頭寸

未平倉頭寸是一個與市場熱度有較高相關度的重要指標。與交易量表現類似,比特幣期貨未平倉頭寸在上週一續刷歷史新高(57 億美元)後小幅回落,截至昨日降至 47.13 億美元,較一週前減少近 7%

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落比特幣期貨未平倉頭寸,來源:Skew

另外,以太坊持倉連續兩週下降,環比減少一成至 12.62 億美元

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落以太坊期貨未平倉頭寸,來源:Skew

考慮到兩週前開始比特幣和以太坊的持倉數據均從峯值開始逐步減少,且交易量也呈現下降趨勢,投資者需在之後幾周內密切關注,以判定是否爲趨勢性拐點。不過,目前來看,比特幣和以太坊持倉數據仍處於相對高位。

期權市場

交易量

比特幣期權統計範圍包括 Bakkt、Bit.com (上週新增)、CME、Deribit、LedgerX 和 OKEx。以太坊期權統計範圍爲 Deribit 和 OKEx。

比特幣期權交易量也連續四周下降。過去一週交易量不足 10 億美元,爲 9.14 億美元,環比減少逾 10%

值得注意的是,過去一週,Matrixport 新推出的衍生品交易平臺 Bit.com 的交易量佔比達到 8%,超過 OKEx (5.84%)。而 Deribit 的交易量佔比也降至 82% 左右。

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落比特幣期權日交易量,來源:Skew

以太坊一週交易量也大幅減少 25% 至 2 億美元左右。

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落以太坊期權日交易量,數據來源:Skew

未平倉頭寸

比特幣期權未平倉頭寸在上週接近 7 月最後一個週五到期日前歷史高位(21.17 億美元)後,過去一週小幅回落至 20.28 億美元,環比減少近 4%。

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落比特幣期權未平倉頭寸,來源:Skew

以太坊期權持倉打破此前連續七週只增不減的紀錄。截至 8 月 27 日,該數據較一週前小幅減少 2.49%,達 4.69 億美元。不過,該持倉數據僅比歷史高位低不到 3%。

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落

期權到期情況

9 月 25 日(季度交割日)將有 5.52 萬份比特幣期權合約到期,名義價值超 6.3 億美元。

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落比特幣期權到期情況,來源:Skew

以太坊期權方面,9 月最後一個週五將有 33.34 萬份合約到期,名義價值逾 1.3 億美元。

加密衍生品週報 | 成交量回落明顯,持倉高位小幅回落以太坊期權到期情況,來源:Skew