美國貨幣監理署(OCC) 認可合規區塊鏈和穩定幣的積極作用,可以爲現有的支付基礎設施提供補充。

原文標題:《Jennifer Jiang:OCC 放寬穩定幣支付網絡 爲銀行「永遠在線」開綠燈 | 雲圖思潮》
撰文:Jennifer Jiang,LatticeX 基金會首席戰略官
來源:第一財經

1 月 4 日,美國貨幣監理署(OCC)的第 1174 號解釋性信函發佈,制定了道路規則,允許國家銀行和聯邦儲蓄協會可以使用包括獨立節點驗證網絡(INVN)和美元穩定幣在內的新技術,以滿足實體經濟日新月異的支付需求和執行銀行其他允許的活動。LatticeX 基金會首席戰略官 Jennifer Jiang 女士第一時間做出了詳細解讀,且看下文。

Jennifer Jiang:OCC 放寬穩定幣支付網絡 爲銀行「永遠在線」開綠燈 | 雲圖思潮


2021 新年伊始,在全球熱議的數字貨幣的討論中,美國貨幣監理署(OCC)給區塊鏈創新市場帶來重磅指南——1 月 4 日的第 1174 號解釋性信函。該信函普遍被理解爲美國最大的銀行監管機構爲新的強大技術應用制定了道路規則,允許國家銀行和聯邦儲蓄協會可以使用包括獨立節點驗證網絡(INVN)和美元穩定幣在內的新技術,以滿足實體經濟日新月異的支付需求和執行銀行其他允許的活動。簡單地說:

  • 銀行可以充當區塊鏈(INVN)的節點,發行穩定幣,將穩定幣兌換爲法定貨幣,以及驗證、存儲和記錄支付交易。
  • 銀行可以使用穩定幣來促進客戶的支付交易。

新的指南開闢了銀行使用 INVN 和穩定幣在金融機構之間更快地轉移資金的可能性。這爲銀行利用合規的區塊鏈「永遠在線」的技術功能開了綠燈。

這意味着什麼?

市場對 OCC 的解釋性信件充滿了興奮,因爲 OCC 歷來被當作相當保守的機構,常常被批評在支持金融創新技術的發展上滯後。這種歷史背景下,OCC 的信函正好勾勒出一個保守的審慎監管機構的框架,顯示出政府實際上是瞭解密碼貨幣網絡是下一代支付系統的基礎的,而且在謹慎而迅速地採取行動。

如果我們拉長時間線,可以看到 OCC 對其監管的銀行和金融機構使用密碼貨幣和數字資產的指導是系統性的。自 2020 年 7 月以來,OCC 發表了一系列指南:

2020 年 7 月發表的第一封解釋性信函 1170 闡明瞭銀行爲客戶提供密碼貨幣託管服務的法律基礎,尤其是密鑰的託管。

2020 年 9 月出臺的第二封解釋性信函 1172 進一步闡述了銀行持有和管理穩定幣儲備的權限。

這是 OCC 發出的第三封信,解釋性信函 1174,被市場普遍理解爲,OCC 監管機構對未來銀行和支付的突破性的貨幣指導。

值得一提的是,2020 年 12 月,OCC 首席經濟學家還發表了《描繪金融科技的未來》,集中闡述了對穩定幣的相關監管思路,指出穩定幣必須納入監管框架,穩定幣發行機構必須「走出影子」,而且將從獲得國家銀行的許可中受益。

這顯示,監管也在和不斷變化的時代和客戶需求同步。OCC 認可合規的區塊鏈網絡以及合規穩定幣的積極作用:可以爲現有的支付基礎設施提供補充,爲經濟數字轉型提供所需要的更快的 24 小時實時支付功能。

後續市場參與者的機遇

參照 OCC 的解釋信,本質上銀行可以將公共區塊鏈視爲類似於 SWIFT、ACH 和 FedWire 的基礎架構,而將穩定幣視爲電子儲值。穩定幣並不會立即取代傳統的金融軌道,但這是規範區塊鏈作爲銀行可以自由採用的替代結算基礎設施概念的至關重要的第一步。

正如 OCC 解釋信所指出的那樣,「隨着時間的流逝,銀行的金融中介活動已經發展並適應了不斷變化的經濟條件和客戶需求。銀行已採用新技術來進行銀行允許的活動,包括支付活動。市場對不斷增長的需求不斷增加,充分說明了經濟對金融需求的變化,這些需求是通過使用去中介化技術(例如 INVN)來驗證和記錄金融交易(包括穩定幣交易)來實現更快,更高效的付款的。」

我們同時注意到,解釋性信強調,銀行在提供新的支付系統時,必須擴展和維護符合《銀行保密法》(BSA)和反洗錢(AML)的運營規則。銀行需要充分利用 BSA / AML 的豐富的管理經驗,以正確解決與密碼貨幣交易相關的獨特風險。與往常一樣,風險管理的水平應與所提供產品和服務的複雜性相稱。此外,任何新活動都必須與各自銀行的總體戰略計劃保持一致。

很明顯,安全性能和強大的隱私保護能力是創造和使用新一代支付基礎系統的前提。無論是使用 INVN、數字資產、密碼貨幣,或其他區塊鏈技術,僅僅是執行現有金融機構允許功能的新手段。我們將欣喜地看到,安全和隱私計算的能力,或將成爲銀行下一代數字金融服務新的角逐戰場,成爲下一代金融機構的核心競爭力,未來可期。