鏈聞從五大維度對波卡目前的 DeFi 項目進行歸類與總結,通過「結算層-協議層-應用層」更爲全面且系統地對其 DeFi 生態進行剖析。

撰文:阿得

被視作跨鏈龍頭的 Polkadot (波卡)是爲數不多能在 DeFi 大火後仍能從以太坊處奪走部分關注目光的市場焦點,2020 年下半年,在以太坊 DeFi 發展如火如荼的另外一個角落, 波卡 DeFi 的生態構建同樣在緊鑼密鼓地進行着。

據 PolkaProject 統計,目前波卡生態應用數量已達 310 個,涵蓋包括底層技術、錢包、預言機、NFT、DAO、智能合約、橋接器、DeFi、物聯網和遊戲等領域,其中基於 Substrate 發行的有 97 個項目,佔比 31.29%。其中 DeFi 項目有多少?目前發展如何?分別歸屬於什麼類別?又對波卡的生態造成了什麼改變?本文將帶讀者一覽波卡 DeFi 生態的現狀。

DeFi 下半場:一文縱覽波卡 DeFi 生態全景

Substrate 的模塊化與靈活性高度契合 DeFi 基礎設施訴求

Substrate 是區塊鏈構建框架,可輕鬆創建針對 獨特場景 進行優化的自定義區塊鏈。Substrate 是完全 模塊化和靈活的 :混合和匹配現成的組件並構建核心業務邏輯,而其餘部分留給框架。像共識網絡和最終確定性這樣的 即插即用 模塊,讓開發者可以自由地專注於特定專業領域,從而節省開發過程中的大量時間和精力。通過僅在自定義區塊鏈上實現必要的功能來保持精益。

藉助 Substrate 的無分叉升級和透明的治理工具,可以隨着時間的推移添加新功能,而不必擔心網絡分叉,享受更輕鬆、無風險的升級。此外 Substrate 還提供了對直連 Polkadot 的 原生支持 ,Substrate 工具 Cumulus 還將解鎖鏈間通信、協作和共享安全性。

目前 Substrate 已更新至 2.0 版本 ,該區塊鏈框架現在包含鏈下工作機 (Off-Chain Workers) 和 70 多個可組合模塊 ,併爲構建優化的、與 Polkadot 兼容的、可投入生產的區塊鏈奠定了堅實的基礎。

受益於波卡網絡的發展,2020 年其開發者數量急劇上漲。加密風投公司 Electric Capital 近日發佈的《區塊鏈開發者報告》顯示,相比於 2019 年第三季度的 189 位開發者,截止 2020 年第三季度,波卡的開發者數量到 384 位,同比增長 103%

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在這之中,波卡生態去中心化的金融中心和穩定幣平臺 Acala 的開發者數量增長了 200%。目前 Acala 已推出了一系列的 DeFi 金融產品 :如去中心化超額抵押借貸的穩定幣體系、Staking 衍生品、去中心化交易所等 Layer 1 核心模塊等。

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波卡通過建立起一套 跨鏈底層架構 ,允許所有接入此架構的不同類型的區塊鏈能協同工作。這意味着,只有足夠豐富的生態項目能在這個去中心化體系內良好的交互起來才能發揮該系統真正的潛力。

五大維度探析波卡 DeFi 生態現狀

鏈聞根據對波卡目前的 DeFi 項目進行歸類與總結,將其分爲跨鏈 (轉接橋) 、預言機、應用、DEX 和錢包 五類 ,對其生態進行剖析。

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跨鏈 / 轉接橋

波卡使用 跨鏈消息傳遞 ( XCMP) 進行平行鏈之間的異步通信。藉助 XCMP,既可以發送無需響應的消息 (但可以保證接收鏈將按照它行動) ,也可以進行要求返回某些特定信息的通訊 (例如接收鏈上調用的某函數的返回值) 。

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簡單來說,XCMP 在波卡體系中扮演「 」的角色,類似於互聯網常用的 TCP/IP 協議,能夠讓消息在波卡的 各個平行鏈 之間傳遞,並支持這些平行鏈上的組件進行交互。

轉接橋爲波卡體系之外的區塊鏈提供了與波卡生態跨鏈交互的可能性。波卡生態中的項目多數基於 Substrate 框架 ,擁有較大的區塊鏈網絡組件定製靈活性,通過對跨鏈的原生支持波卡的 DeFi 生態可以順利的搭建起各類應用,甚至相對以太坊擁有更大的靈活性。

這一類別中,主要代表的項目爲波卡生態比特幣錨定幣 PolkaBTC 、以 ChainX 爲代表的資產跨鏈項目、定位於波卡的轉接橋項目 Darwinia 等。

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PolkaBTC 是 DeFi 互操作平臺 Interlay 推出的無需信任的 比特幣錨定幣 ,允許用戶 1:1 鑄造比特幣支持的資產 PolkaBTC 到 Polkadot 區塊鏈上,並被廣泛用於波卡的 DeFi 中。

PolkaBTC Alpha 測試網已於 12 月 9 日推出,該版本允許用戶鑄造和贖回第一枚 PolkaBTC,並連接至 BTC Parachain (「比特幣平行鏈」) 測試網。據 Interlay 此前發佈的路線圖顯示,BTC Parachain 預計將於 2021 年 2 月 或 3 月 啓動。

ChainX 主網已於 2019 年 5 月 25 日正式上線,主要採用跨鏈項目 Polkadot 的生態技術體系,通過去中⼼化的⽅式將鏈間資產統⼀轉化,目標是打破鏈間資產壁壘,實現多幣種融合的公鏈生態。

目前 ChainX 已成功將主網更新至 Substrate 2.0 版本。該版本將採用波卡全新 混合共識機制 ,並同時開啓鏈上治理功能。ChainX 2.0 獨立鏈將從 Kusama 平行鏈,波卡平行鏈,波卡二級 Relay 鏈三個方向去演化。

Darwinia 是基於 Substrate 開發的跨鏈橋接網絡,專注於建設未來資產互聯網絡,包括非標資產拍賣市場、穩定幣跨鏈、資產交易兌換等領域。Darwinia 採用 亞線性超級輕客戶端 來實現對外部鏈狀態的感知,以替代當前較多的中心化或半去中心化跨鏈方案。

目前達爾文以太坊的 單向跨鏈橋 正式開通,達爾文主網也漸進式上線。據官方介紹,Darwinia 將在第三階段開啓「以太坊-達爾文雙向跨鏈橋 / 轉賬」,第四階段開啓「 多向跨鏈 」。

預言機

DeFi 依賴區塊鏈系統進行加密貨幣的交易和借貸,而 預言機 作爲從外部獲取數據的重要機制,是維繫 DeFi 正常運行必不可少的部分。在預言機領域, Chainlink 是公認的領先項目,常見的預言機還有 Tellor、nest、Band Protocol。

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目前波卡生態中的預言機項目包括 Zeitgeist、ZK Oracle、PolkaOracle、Kylin Network、Clovyr 和 Noise Explorer 等。

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其中隱私預言機 ZK Oracle 在初期將基於 SERO 鏈進行設計開發,並在 SERO 上支持圖靈完備的智能合約平臺。

在波卡主網各項功能正式上線前,ZK Oracle 會同時維持原有的 匿名解決方案 ,隨後 ZK Oracle 將會遷移至 Substrate 跨鏈底層架構以不斷改善 ZK Oracle 各項功能。

值得注意的是,波卡官方曾宣佈將集成 Chainlink 預言機作爲波卡生態所有區塊鏈的喂價來源,波卡成爲 Chainlink 支持首個非以太坊生態的區塊鏈,並表示將 Chainlink 預言機引入 Substrate 及波卡生態系統是一個重要里程碑,Chainlink 正式成爲「跨各種區塊鏈平臺的接口」。

此外,Acala、Laminar 與去中心化預言機 Band Protocol 合作發佈「 開放預言機網關 」 (Open Oracle Gateway) ,具體特點包括支持多預言機網絡、可選擇自己想要的喂價來源、預言機喂價以服務質量 (QoS-Quality of Service) 方式服務和手續費免費等,這意味着除了 Acala 運營自己的預言機以及提供喂價服務以外,該預言機網關方案允許 多個參與方 加入。

DEX

Zenlink 和 Acala 的 Homa 協議是目前波卡生態中發展較好的 DEX 類項目。

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截止目前,波卡生態跨鏈 DEX 協議 Zenlink 已宣佈完成波卡上首筆平行鏈之間的 跨鏈通信原型驗證 ,並基於 Zenlink DEX Module 內的資產管理和 DEX 模塊成功實現第一個真正意義上的跨鏈交易用例。這意味着通過 Zenlink 模塊發行的資產,可基於 XCMP 消息進行跨鏈資產轉移。

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此外,波卡生態無託管 AMM 機制的 DEX PolkaSwap 將於近期推出,PolkaSwap 基於 Hyperledger Iroha v2,橋接到 Kusama 與 Polkadot 網絡,允許用戶基於 Substrate 進行數字資產交易。

作爲 SORA 上的 DeFi 應用,SORA 的流動性挖礦將分發 2% 的 Polkaswap 平臺幣 PSWAP。此外根據官方的信息,目前 PolkaSwap 已遷移到 Substrate 2.0,外部 API 幾近完成,同時其以太坊橋的 UI/UX 的設計正在進行中。

另一個 DEX Polkastarter 則將於 12 月 15 日正式啓動,首批要進行代幣銷售的項目已經在籌備中。Polkastarter 專爲跨鏈代幣池和拍賣而建立,允許去中心化的項目以低價、快速的方式籌集和交易資金,並提供跨鏈、定價大宗交易及動態價格拍賣等,支持常用的 ERC-20 以外的數字資產。

錢包

據 Polkaproject 數據顯示,目前波卡生態內的錢包項目數量達到 28 個 ,佔其 310 個應用總量的 9.03%。其中包括了波卡網絡錢包 Polkadot-JS Apps 、波卡手機錢包 Polkawallet 、硬件錢包 Parity SignerLedger 、以及多鏈資產數字資產錢包 imTokenHyperPay Wallet 等。

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應用

DeFi 底層產品 是用戶接觸最多、聯繫最爲緊密的一部分內容,也是構建起完整 DeFi 生態核心的一部分內容。從這裏開始,DeFi 的 金融樂高遊戲 就正式開始了。

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在以太坊 DeFi 中,底層產品包括了抵押借貸、交易、保險、理財、衍生品和其他小衆應用等。波卡 DeFi 目前涉獵不如以太坊 DeFi 廣泛,但也具備了一系列基礎的底層產品。鏈聞對其總結如下:

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借貸

借貸是 DeFi 金融體系的 基石 ,也是在以太坊 DeFi 裏最早成熟的商業模式。目前波卡生態內專注借貸的項目不多,更多的具備借貸功能。該分類中包括:DeFi 聚合應用平臺 Konomi、Acala 支持跨鏈多資產抵押的 Honzon 協議、原基於 EOS 的 DeFi 項目 Equilibrium、借貸協議 Akropolis 等。

Konomi 是基於 Substrate 開發的一條公鏈,基於 Konomi 的第一個也是最重要的產品是去中心化借貸的應用。隨着 Polkadot 平行鏈的發佈以及鏈間通信協議的生效,Konomi 可以支持更多針對 Polkadot 生態系統的金融產品。在應用場景上主要有 跨平行鏈應用 之間的聯動和 DOT 生態資產的收益兩塊應用場景。

Acala 是首個基於 Substrate 框架搭建的資產抵押穩定幣發行平臺。目前 Acala 的金融體系包括了清算、預言機服務、支持跨鏈多資產抵押、釋放 Staking 流動性、DEX、合成資產等。

Equilibrium 是原基於 EOS 的 DeFi 協議,於今年 9 月宣佈與波卡成爲合作伙伴,將利用波卡的 Substrate 技術打造 Equilibrium 的區塊鏈,同時,Equilibrium 還獲 Web3 基金會宣佈第二季度補助計劃的補助資金。

Akropolis 的目標是創建一個分佈式金融網絡協議,爲人們提供不必依賴於地理位置,對手方或中間機構的金融儲蓄,增值工具。

值得注意的是,Akropolis 曾於 11 月遭到黑客攻擊,被黑客盜走 200 萬 DAI,同月與 yearn.finance 達成合作,內容具體包括:Yearn 與 Akropolis 合併開發資源、同時增加 TVL (鎖倉量) ;Akropolis 可以接入 Yearn、Pickle 和 Cream 協議;Yearn 可以接入 Akropolis 開發的新型投資策略和業務發展專家等。

理財

理財類應用的明星項目包括爲 Staking 提供流動性的 Bifrost 和 Stafi、聚合器資產管理產品的 Reef Finance、金融市場協議 Definex 等。

Bifrost 彩虹橋致力成爲質押資產提供流動性的基礎設施,目前推出面向 Staking 和波卡平行鏈卡槽 PLO 的衍生品 vToken ,vToken 可在 DeFi、DApp、DEX、CEX 等多場景下優化交易,通過 vToken 實現 Staking、PLO 等質押權益的轉讓通道,實現質押資產風險對沖,擴充場景如 vToken 作爲抵押物進行借貸時,其 Staking 收益可抵銷部分利息,實現低息借貸。

Stafi 協議通過向 Staking 參與方分發 ABS 代幣方式,解決系統所需安全性和其代幣流動性之間的矛盾,ABS 代幣是用戶 Staking 資產對應的憑證,進行 Staking 時用戶會同時獲得對應的 ABS 代幣,以方便流通、交易。

Reef Finance 是首個基於 Polkadot 構建的跨鏈 DeFi 操作系統。旨在通過無縫的用戶界面爲用戶提供了一個智能的 流動性聚合器 和收益引擎,使交易者可以從 CEX 和 DEX 獲得流動性進行交易。

Definex 是基於 Substrate 而建的金融市場協議,旨在爲開放、高度流動與互連的去中心化金融應用提供動力。Definex 通過鏈上的清算、託管,建立多抵押存儲與借貸平臺,並試圖構建下一代 跨鏈多資產 DeFi 協議 ,爲不同的加密資產提供智能合約,以便在 Definex 協議內進行互操作。

穩定幣

在以太坊 DeFi 上,ETH、各類穩定幣、諸如 COMP 等基於 ERC-20 發行的代幣的參與共同構建了 DeFi 樂高的層層堆砌,在無數協議中作爲抵押參與到這個金融遊戲中。這一類別中,波卡生態主要由去中心化穩定幣 Acala 和 Bandot 爲代表。

Acala 主要通過超額抵押來生成穩定幣 aUSD ,允許用戶在連接到 Polkadot 的任何區塊鏈之間跨鏈發送和接收美元。 Bandot 協議則支持不同平行鏈之間的價值互操作性,從而使波卡鏈上的價值快速交易和流通。

小結

總的來說,波卡目前已基本具備了 DeFi 生態發展的 基本要素 。從目前的發展上看,波卡的共享安全性、異構跨鏈和無分叉升級特點讓其具備 拓展性強 的網絡,這是其較之以太坊的優勢所在。另一方面,Web3 基金會和 Parity 在項目的生態搭建上給與的支持相對也 比較優厚 ,利於未來更多團隊的發展和應用場景的搭建。

當前平行鏈插槽尚未開始拍賣,各個項目仍處在摸索發展的路程中。如何擴大核心社區和 持續創新 ,完成生態長久的協同建設,是項目方們仍需在未來思索的重點。