随着 NFT 和 DeFi 的发展以及更多个人发行社会化的个人代币,「社会化代币」在未来有可能会成为一种加密现象。

原文标题:《社会化代币的起势》
撰文:蓝狐笔记

最近几个月,社会化代币有快速发展的迹象。社会化代币整体市值超过了 2 亿美元,而在今年 5 月份还处于几乎可以忽略不计的状态。

NFT 和 DeFi 赋能个人代币?读懂「社会化代币」发展趋势及价值来源

什么是社会化代币?

社会化代币是个人发行的代币,之前蓝狐笔记曾聊过《个人加密债券时代:NBA 球员、以太坊与个人债券》,这是属于社会化代币的一部分,将个人的价值代币化,可以包括工作、资产等。社会化代币往往由有一定能力或影响力的个人,如艺术家、运动员、专家等发行,且有一定人数的社区参与。当然,并非只有名人才能发布,各种 KOL 或专家也可以发行社会化代币。为了简单理解,社会化代币也可以看作为个人发行的社区化代币。

社会化代币的起势

截止到蓝狐笔记写稿时,在社会化代币中,WHALE 市值最高,达到 4300 多万美元,其稀释后的市值超过了 1 亿美元。这是迄今为止,社会化代币所能取得的最高成绩,甚至比多数项目代币的市值都高。在如今 5900 多个代币市场中,它能排在 180 名左右。对作为个人发行的社会化代币来说,达到了较高的高度。

NFT 和 DeFi 赋能个人代币?读懂「社会化代币」发展趋势及价值来源

除了 WHALE 之外,目前市值超过 100 万美元的还有 CHERRY、COIN 等,此外,KERMAN 和 SWAGG 市值则分别下降到了 61 万美元和 38 万美元。

社会化代币价值来源

社会化代币是依靠个人和个人带领的社区赋予其价值的。像 WHALE 代币价值由其 NFT 库支撑。WHALE 的 NFT 库中有一系列的 NFT 收藏品,随着近期 NFT 市场情绪的看涨,WHALE 的 NFT 库中的 NFT 价值涨至 140 多万美元。

NFT 和 DeFi 赋能个人代币?读懂「社会化代币」发展趋势及价值来源(WHALE 的 NFT 库投资组合的价值增长,SOURCE:NONFUNGIBLE)

WHALE 代币由 WhaleShark 发行,WhaleShark 是一位 NFT 的收藏家。WHALE 代币可用来购买市场上的 NFT,获得参与专属的具有回报的 Discord 小组的权利。

不过即便这些 NFT 还有很大的上涨空间,目前的估值也不低,由 140 多万美元资产支撑起 4000 多万美元的流通市值,1 亿美元的稀释后市值。为此,WHALE 也需要从各个层面扩展其可能性,以支撑起其价值的基本面。

目前 WHALE 的 NFT 库还没有跟 WHALE 代币产生直接的连接,不过后续它有计划通过 DAO 的治理形式,将 NFT 跟 WHALE 代币建立直接联系。NFT 库中的 NFT 可用来出借,并由此获得租赁费用,也可以跟一些数字艺术家合作,出产一些只能用 WHALE 代币购买的数字艺术收藏品。WHALE 试图通过其拥有的 NFT 以及合作计划来扩展其价值捕获能力。

此外,WHALE 为了引导出流动性,它还为在 Uniswap 上为 WHALE/ETH 提供流动性的用户提供 WHALE 代币激励。

从 WHALE 的社会化代币的模式看,它本质上更像是一个由个人发起和社区参与的 NFT 投资基金。随着后期 DAO 治理的推出,WHALE 还可以通过合作等其他方式来捕获价值,尤其是随着 NFT 领域的发展,它也有了更多的可能性。它可以充分利用社区的力量在 NFT 领域以及 DeFi 领域捕获到更多的价值。

再来看看 COIN,它也是一个社会化代币,其市值为 170 万美元左右,它由 Marguerite deCourcelle 发布,她是 Blockade 游戏的 CEO,COIN 代币是她的个人发行代币。用户要想加入 Coin’s E-Den 联合(Blockades 签名游戏 Neon District)组织,且拥有私有 dicord 聊天权利,则必须持有一定数量的 COIN 代币。COIN 也要推出流动性挖矿计划,可以让用户赚取更多的 COIN 和 CRED (Coin Artist NFT 的专有特权代币)。Coin Artist 生态系统将引入 NFT 挖矿,Neon District 游戏角色挖矿等。此外,Neon District 的用户也能够通过质押 COIN 代币来挖取独有的 NFT。

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从 COIN 的模式看,它融合了社会化代币、NFT、挖矿等元素,将加密世界的当前的主要玩法都一一用了起来,其价值的发展跟游戏 NFT 发展密切相关。

KERMAN 也是比较早发行的个人社会化代币。它是 Kerman Kohli 的社会化代币。Kerman 是一位工程师,也是产品专家,对加密经济也有研究。KERMAN 代币可以用来获取其转发推特、咨询、一年期的个人新闻周刊等服务。这种模式更多是依靠个人的能力来支撑其代币的价值,其价值来源于服务的需求程度。

NFT 和 DeFi 赋能个人代币?读懂「社会化代币」发展趋势及价值来源(Kerman 发行个人服务的社会化代币,SOURCE:ROLL)

社会化代币的可能性

从目前来看,社会化代币已经取得初步的成功。WHALE、CHERRY 以及 COIN 都有一定的市值。社会化代币会有越来越多的个体参与进来,尤其是有实际资产价值支撑或实际服务需求支撑的社会化代币会受到一定的欢迎。

从目前看,如果仅仅是发行个人代币,但基于个人的时间或者工作来衡量可能不容易获得投资者的青睐,因为比较难确定其价值支撑。不过随着 NFT 和 DeFi 的深入发展,这种局面可能会发生改变。

目前发展比较好的社会化代币,如 WHALE、CHERRY 以及 COIN,都是跟 NFT 和 DeFi 进行了结合,这让社会化代币本身具有底层的价值支撑。如果 WHALE 的 NFT 库越来越值钱,那么,这意味着 WHALE 也会越来越值钱,反之亦然。COIN 代币则可以跟游戏中的 NFT 产生价值关联。这也是非常新的实践,但至少可以有价值支撑的可能性。

按照这样的发展趋势,一些游戏 KOL,也可以发行自己的社会化代币,可以将自己游戏中的 NFT 支撑其社会化代币的价值;还有投资高手,为其投资组合发行发行社会化代币,然后其投资组合也会通过 DAO 的进行治理控制;数字艺术家,运动员同样也可以发行社会化代币。比如有一些受欢迎的数字艺术家,其可以创造出大量的数字艺术 NFT,他们发行的社会化代币,可以由这些 NFT 进行价值支撑,只有使用其社会化代币才能购买其 NFT 收藏品等。

不过不管是投资人还是艺术家,发行社会化代币,鉴于其价值捕获的能力有一定的扩展限制,要成长为巨大市值的代币,是有些难度的。像 WHALE 这样的项目,达到 4000 万美元的估值,稀释后市值达到 1 亿美元是不太容易的。

社会化代币要想成为数亿美元或十亿美元市值的代币,需要扩展代币价值的捕获能力,比如通过借助 DeFi、NFT 的发展来推进。这从 WAHLE 和 COIN 将社会化代币跟 NFT、DeFi 结合的玩法就可以看到这一点。当然,如果能符合法规要求,名人如果能发布社会化代币,那么超过 10 亿美元估值的代币也有可能诞生。

社会化代币作为新的加密领域,它有可能不断发展,并取得突破,在发展过程中,它会跟 NFT 和 DeFi 深度结合,为其赋予实在的价值。

随着更多个人发行社会化的个人代币,它在未来有可能会成为一种加密现象。